Чтобы правильно выбрать глагол для вставки в предложение "I have a lot to ... him on the phone.", нужно рассмотреть значение и использование каждого из предложенных вариантов:

1. Say - обычно используется, когда мы говорим что-то конкретное, например, фразу или слово. Например, "say something" (сказать что-то). Однако, в данном контексте, когда речь идет о разговоре с кем-то, этот глагол не подходит.
2. Tell - используется, когда мы сообщаем кому-то информацию или историю. Например, "tell someone something" (рассказать кому-то что-то). Этот вариант наиболее подходит для нашего предложения, так как мы хотим сообщить или рассказать что-то конкретному человеку по телефону.
3. Speak - обычно используется в контексте умения говорить на языке или в значении "поговорить с кем-то". Например, "speak to someone" (поговорить с кем-то). В данном предложении этот глагол не подходит, так как он требует предлога "to" и не используется с "a lot to".

Таким образом, правильный ответ: tell. Полное предложение будет выглядеть так: "I have a lot to tell him on the phone."