Предприятие заключило договор на поставку своей продукции, но покупатель не имеет возможности сразу оплатить поставку. Поэтому в договоре предусмотрена отсрочка платежа в 1 месяц.

Какой вариант восполнения дефицита оборотных средств наиболее целесообразен в данной ситуации? Рассмотрите три возможных варианта:

1. заключение факторингового договора
2. предоставление покупателю коммерческого кредита и учёт векселя в коммерческом банке
3. взять кредит в коммерческом банке

Исходные условия:

• Стоимость поставляемой продукции по договору – 400 тыс. руб.
• Условия факторингового договора:
• аванс – 80%
• резерв (уплачивается после погашения дебитором всего долга) – 20%
• размер комиссии по факторингу – 4%
• ежемесячный процент отчислений за аванс – 2%
• срок соглашения – 1 месяц
• Дополнительные сведения:
• процентная ставка по кредитам – 12% годовых
• учётная ставка – 10% годовых

Экономика Колледж Финансирование оборотных средств предприятия отсрочка платежа дефицит оборотных средств факторинговый договор коммерческий кредит кредит в банке условия факторинга комиссия по факторингу процентная ставка кредита учетная ставка стоимость продукции Новый

Для решения задачи о выборе наиболее целесообразного варианта восполнения дефицита оборотных средств, рассмотрим три предложенных варианта: факторинг, коммерческий кредит и кредит в коммерческом банке.

1. Факторинг

• Стоимость поставляемой продукции: 400 тыс. руб.
• Аванс по факторинговому договору: 80% от 400 тыс. руб. = 320 тыс. руб.
• Резерв (20%): 80 тыс. руб. (выплачивается после погашения долга покупателем).
• Комиссия по факторингу: 4% от 400 тыс. руб. = 16 тыс. руб.
• Ежемесячные отчисления за аванс: 2% от 320 тыс. руб. = 6,4 тыс. руб.

Общая стоимость факторинга за месяц составит:

• Комиссия: 16 тыс. руб.
• Ежемесячные отчисления: 6,4 тыс. руб.
• Итого: 16 тыс. руб. + 6,4 тыс. руб. = 22,4 тыс. руб.

Таким образом, чистая сумма, которую получит предприятие через месяц, составит:

• 320 тыс. руб. (аванс) - 22,4 тыс. руб. (комиссия и отчисления) = 297,6 тыс. руб.

2. Коммерческий кредит

• Сумма кредита: 400 тыс. руб.
• Процентная ставка: 12% годовых.
• Процент за 1 месяц: 12% / 12 = 1% от 400 тыс. руб. = 4 тыс. руб.

После погашения кредита через месяц предприятие получит:

• 400 тыс. руб. - 4 тыс. руб. (проценты) = 396 тыс. руб.

3. Кредит в коммерческом банке

• Сумма кредита: 400 тыс. руб.
• Процентная ставка: 12% годовых.
• Процент за 1 месяц: 12% / 12 = 1% от 400 тыс. руб. = 4 тыс. руб.

Результат аналогичен предыдущему варианту:

• 400 тыс. руб. - 4 тыс. руб. (проценты) = 396 тыс. руб.

Сравнение вариантов

• Факторинг: 297,6 тыс. руб. (чистая сумма после всех отчислений).
• Коммерческий кредит: 396 тыс. руб. (чистая сумма после уплаты процентов).
• Кредит в банке: 396 тыс. руб. (чистая сумма после уплаты процентов).

Вывод: Наиболее целесообразным вариантом в данной ситуации является предоставление покупателю коммерческого кредита или кредит в коммерческом банке, так как они обеспечивают наибольшую сумму оборотных средств (396 тыс. руб.) по сравнению с факторингом (297,6 тыс. руб.).